Снижена минимальная сумма залога по уголовным делам. Изменение установленной судом начальной продажной цены заложенного имущества Залог, да не тот

Если компании нужно вывести часть имущества из залога, воспользуйтесь нашими рекомендациями, чтобы подготовиться к переговорам с кредитором – проанализировать ситуацию и определить аргументы, которые позволят обосновать вашу позицию. Они также подскажут, как организовать встречу с представителями банка.

Если компания собирается продать заложенное имущество или передать в залог другому банку, подготовьтесь к переговорам с нынешним кредитором. Предварительно оцените, удастся ли вывести нужные активы из залога, не предложив замену. Убедить кредитора легче, если компания частично погасила долг или не использовала кредит полностью и не планирует выбирать до конца.

Как подготовиться к переговорам с банком об изменении залога

Прежде чем обращаться в банк с просьбой изменить залог, оцените, есть ли у кредитора основания согласиться. Если да – подготовьте аргументы. Для этого предстоит:

• оценить, насколько обеспечен кредит;
• и оценить, какая доля приходится на имущество, которое хотите забрать;
• рассмотреть структуру кредитов компании в динамике. Определить, какую долю составляет задолженность в банке, в котором собираетесь изменить залог. Проанализировать условия всех кредиторов;
• изучить требования банка к заемщику, в том числе ковенанты. Установить, насколько аккуратно компания их исполняет;
• определить, что можно предложить кредитору взамен имущества, с которого нужно снять обременение.

Оценить обеспеченность кредита. Выясните, на сколько процентов обеспечили залогом кредит, – разделите залоговую стоимость имущества на остаток основного долга по кредиту и умножьте на 100 процентов. Узнайте требования кредитора к минимально допустимой обеспеченности кредита. Если у вашей компании она на нижнем уровне, скорее всего, не удастся вывести часть имущества из залога без замены. Если выше – стоит пробовать уменьшить залог. Шансы договориться с банком высоки, если кредит обеспечен на 110 процентов и более.

Формула. Расчет коэффициента достаточности залогового обеспечения

Проанализировать структуру залога . Определите долю каждого вида обеспечения в общей стоимости залога. Чем меньше доля имущества, которое хотите вывести из-под обременения, тем легче договориться с банком. Если доля – 20 процентов и более, проанализируйте, что компания может предложить банку взамен.

Изучить структуру долгов компании и условия кредиторов . Выясните размер ссудной задолженности своей компании в банке, из которого хотите вывести залоговое имущество, и у прочих кредиторов. Проанализируйте данные в динамике – не менее чем за последний год в детализации по кварталам.

Если задолженность в банке, где собираетесь уменьшить залог, снижается в абсолютном выражении, то стоит настаивать на сокращении обеспечения. Если долг растет или остается на прежнем уровне, то, вероятнее всего, залог не удастся вывести. В лучшем случае банк уступит один-два недорогих объекта, которые компания сможет продать третьим лицам.

Проанализируйте условия других кредиторов. Если они выгоднее, используйте это как аргумент в переговорах об уменьшении залога.

Убедиться, что компания выполняет требования банка к заемщику . Проанализируйте , в том числе ковенанты. Убедитесь, что предприятие выполняет их. Если это не так, у банка есть формальный повод отказаться менять залог. Исходя из требований кредитора к заемщику определите дополнительные доводы для переговоров об уменьшении залога. По итогам анализа подготовьте презентацию для переговоров с сотрудниками банка. Ухудшившиеся показатели, данные, которые говорят не в пользу уменьшения залога, не включайте в нее.

Как организовать переговоры с банком об изменении залога

Если , чтобы договориться об уменьшении залога по кредиту, сначала сообщите о своих намерениях менеджеру, с которым вы взаимодействуете по вопросам кредитования. Это может быть клиентский менеджер, кредитный специалист и т. п. – в зависимости от иерархии конкретного банка. Напишите официальное письмо на имя руководителя банка. Укажите, какие объекты компании нужно вывести из залога, и напишите обоснование – несколько аргументов, предположим, снижение ссудной задолженности, высокий уровень обеспеченности кредита.

Дайте банку одну–две недели на то, чтобы проанализировать ситуацию: определите самостоятельно, сколько ждать, в зависимости от того, насколько срочно компании нужно освободить имущество от залога. При этом периодически напоминайте о своем вопросе менеджеру. Если банк не назначает встречу, инициируйте ее сами. Выясните, кто будет присутствовать со стороны банка: должность и полномочия сотрудника, или сообщите банку изначально, с кем хотите обсудить свой вопрос.

Желательно, чтобы компанию на переговорах представляли лица, соответствующие по должности сотрудникам банка. Так, если со стороны банка присутствуют кредитный менеджер, начальник отдела кредитования, отправьте на встречу начальника экономического отдела, допустимо участие финансового директора. Если банк представляет руководитель, то со стороны компании на переговорах должен присутствовать финансовый директор и по возможности генеральный директор. Если у вас небольшая компания, которая относится к малому бизнесу, лучше, чтобы на переговорах присутствовал собственник.

Подготовлено по материалам

С эмиссионными ценными бумагами в течение «их жизни» могут происходить некоторые существенные изменения:

Конвертация ценной бумаги одного вида в ценную бумагу другого вида;

Изменение номинальной стоимости ценной бумаги;

Погашение ценной бумаги или ее замена другим имуществом.

В вышеперечисленных ситуациях с формально-юридической точки зрения имеет место изменение и (или) замена одного имущества другим.

В настоящий момент нормы ГК РФ не предусматривают замены предмета залога, за исключением правил о залоге товаров в обороте. Следовательно, изменение реквизитов заложенной ценной бумаги или замена ее иным имуществом должны квалифицироваться как утрата или гибель заложенного имущества или как прекращение заложенного права.

В данной ситуации у залогодателя появляется право воспользоваться п. 2 ст. 354 ГК РФ, согласно которому, если предмет залога погиб или поврежден либо право собственности на него или право хозяйственного ведения прекращено по основаниям, установленным законом, залогодатель вправе в разумный срок восстановить предмет залога или заменить его другим равноценным имуществом, если договором не предусмотрено иное.

Если залогодержатель не воспользовался данным правом, то залог прекращается, а залогодержатель вправе требовать досрочного исполнения обеспеченного залогом обязательства (ст. 351, 352 ГК РФ).

В качестве одного из вариантов выхода из подобной ситуации стороны, заключая договор залога ценных бумаг, пользуются правом, предоставленным им п. 6 ст. 340 ГК РФ, предусматривающим возможность залога вещей и имущественных прав, которые залогодатель приобретет в будущем. Однако представляется, что «залог ценных бумаг, приобретаемых залогодателем в будущем, возможен только в отношении тех ценных бумаг, выпуск которых прошел государственную регистрацию на момент заключения договора о залоге». Связано это с тем, что в договоре о залоге ценные бумаги должны быть индивидуализированы как предмет залога.

Сложившаяся ситуация не способствует популярности залога эмиссионных ценных бумаг. В настоящее время в целях предотвращения риска утраты заложенной ценной бумаги кредитор-залогодержатель вынужден отказаться от принятия в залог такой ценной бумаги, в отношении которой предполагаются перечисленные выше события в течение предполагаемого времени существования основного обязательства. Следствием такого подхода является то, что эмиссионные ценные бумаги принимаются в залог для обеспечения лишь краткосрочных обязательств.

Пункт 14 Порядка учета в системе ведения реестра залога именных эмиссионных ценных бумаг и внесения в систему ведения реестра изменений, касающихся перехода прав на заложенные именные эмиссионные ценные бумаги, утвержденного Приказом ФСФР от 05.04.2011 № 11–10/пз-н (далее – Порядок учета залога именных эмиссионных ценных бумаг) предполагает, что в залоговом распоряжении могут быть указаны следующие условия залога:

Залог распространяется на все или на определенное количество ценных бумаг, получаемых залогодателем в результате конвертации заложенных ценных бумаг;

Залог распространяется на определенное количество ценных бумаг определенного вида, категории (типа), серии, дополнительно зачисляемых на лицевой счет зарегистрированного лица – залогодателя (в том числе дополнительных акций).

Тезис о том, что залог сохраняется и при изменении предмета залога, непросто обосновать с точки зрения классического залогового права. Залог рассматривается в качестве права на конкретный объект гражданских прав, определенный в договоре залога. При изменении этого объекта вновь созданный (замененный) объект уже не может считаться заложенным, ведь стороны в договоре залога договорились о том, что выступает обеспечением требования.

Безусловно, в данном случае будет иметь место фикция замены залога имущества на залог права на определенную стоимость. Та часть ценности предмета залога, которая была обособлена в договоре залога при изменении вещи, никуда не исчезает. И если суд может проследить связь между прежней вещью и новой вещью, то основание для того, чтобы считать залог прекращенным, не обнаруживается.

При погашении или выкупе ценных бумаг они заменяются денежными средствами (наличными или безналичными). ВАС РФ занял в связи с этим следующую позицию: денежные средства не обладают одним из существенных признаков договора о залоге – возможностью реализации предмета залога, а следовательно, не могут быть предметом залога.

Таким образом, при погашении ценных бумаг пропадает предмет залога, договор залога прекращается.

Необходимо обратить внимание на то, что истечение срока обращения ценных бумаг не рассматривается судами как гибель предмета залога и основание для прекращения залога.

Так, Тринадцатый ААС в своем постановлении указал, что прекращение залога в связи с истечением срока обращения предмета залога противоречит положениям ст. 352 ГК РФ и ст. 34 Закона РФ «О залоге». Истечение срока обращения облигаций не прекращает права владельца на получение номинальной стоимости. Облигации предоставляют владельцу право на получение номинальной стоимости в предусмотренный срок. Законом предусмотрена ответственность эмитента за несвоевременное погашение облигаций. Перечень обстоятельств, влекущих за собой прекращение залога, установлен статьей 352 ГК РФ. Этот перечень является исчерпывающим и не подлежит расширительному толкованию.

Весьма острая проблема современного залогового права – сохранение залога при изменении обеспеченного залогом обязательства без одновременного изменения описания обеспеченного обязательства в договоре залога.

До недавнего времени абсолютное большинство судов исходили из того, что в случае внесения сторонами в обеспеченное залогом обязательство каких-либо изменений измененные обстоятельства не должны считаться обеспеченными залогом.

В Постановлении Пленума Верховного Суда РФ № 6, Пленума ВАС РФ № 8 от 01.07.1996 «О некоторых вопросах, связанных с применением части первой Гражданского кодекса Российской Федерации» указано, что в случаях, когда залогодателем является должник в основном обязательстве, условия о существе, размере и сроках исполнения обязательства, обеспеченного залогом, следует признавать согласованными, если в договоре залога имеется отсылка к договору, регулирующему основное обязательство и содержащему соответствующие условия.

Судебная практика довольно строго придерживалась мнения о том, что если залогодатель не является должником по обеспеченному обязательству, то любое изменение обеспеченного договора требует согласования с залогодателем, в противном случае залог признается незаключенной сделкой. Идея о том, что действия должника и кредитора по изменению условия обеспеченного залогом обязательства не должны сказываться на положении залогодателя, находит свое подтверждение в фундаментальном постулате обязательственного права: обязательство не может создавать обязанности для лиц, не участвующих в нем.

Однако согласно п. 13 Постановления Пленума ВАС РФ от 17.02.2011 № 10 «О некоторых вопросах применения законодательства о залоге» изменение размера или срока исполнения обеспеченного залогом обязательства (например, вследствие изменения процентной ставки по кредиту либо изменения срока возврата кредита) по сравнению с тем, как такое условие определено в договоре о залоге, само по себе не является основанием для прекращения залога.

В указанном Постановлении высшая судебная инстанция высказалась в пользу допущения залога с плавающим размером основного обязательства. Так, стороны договора о залоге вправе установить в договоре, что залог обеспечивает обязательство в той сумме, которая будет иметь место к моменту обращения взыскания на предмет залога. Однако необходимо, чтобы в договоре о залоге содержались пределы такого увеличения.

При этом необходимо иметь в виду, что в случае, если иное не предусмотрено договором, залог обеспечивает требование в том объеме, какой оно имеет к моменту удовлетворения, в частности, проценты, неустойку, возмещение убытков, причиненных просрочкой исполнения, а также возмещение необходимых расходов залогодержателя на содержание заложенной вещи и расходов по взысканию (ст. 337 ГК РФ).

При этом согласно ст. 337 ГК РФ стороны договора о залоге вправе предусмотреть, что залог обеспечивает не только обязательства, возникающие из договора (например, о возврате кредита и процентов за его пользование), но и требование о возврате полученного (требование о возмещении в деньгах стоимости полученного) по такому договору при его недействительности (п. 26 Постановления Пленума ВАС РФ от 17.02.2011 № 10 «О некоторых вопросах применения законодательства о залоге»).

Эта позиция высшей судебной инстанции практически сводит на нет излюбленную процессуальную тактику ответчиков по искам об обращении взыскания на предмет залога – признание обеспеченного залогом договора недействительным.

В период финансового кризиса страдают не только частные заемщики, вынужденные отдавать банкам полученное имущество в качестве обеспечения по полученным кредитам. Множество затруднений возникает и у юридических лиц. Проблемы связаны с тем, что в контексте нынешней экономической ситуации активы компаний теряют в цене. Рассмотрим пути разрешения возникающих сложностей.

Оковы для банка

Получить деньги взаймы всегда было непросто. И дело даже не в том, что у финансового учреждения может не хватать свободных денежных средств. Просто кредит для банка по объективным причинам является рискованным вложением средств. Но рискует-то он деньгами клиентов, которыми те хотели заплатить за сотовую связь или, например аренду офиса. Поэтому за выдачей этих средств государство в лице Центрального Банка Российской Федерации следит неутомимо.

Итак, для выдачи кредита на благие цели бизнеса одного желания недостаточно. Кредитный комитет и правление банка по рукам и ногам «повязаны» многочисленными инструкциями ЦБ РФ. Эти правила и инструкции для кредитных учреждений все равно, что Налоговый кодекс для коммерческих организаций - только строже.

Обратите внимание: кредитные договоры могут содержать пункт о досрочном возврате кредита при ухудшении финансового состояния фирмы.

Вас оценят

Согласно вышеуказанным нормам, коммерческий банк может выдать кредит кому угодно, хоть компании-банкроту, но риски при этом полностью берет на себя. Однако не в неограниченном количестве. Для чего это делается? Дело в том, что кредитные учреждения работают в основном с депозитными вкладами физических и юридических лиц, а также с деньгами организаций, которые имеют расчетные счета и проводят через банки свои безналичные платежи контрагентам. Кроме этого, в распоряжении банка имеются собственные, заработанные деньги - неинвестированная прибыль. И если у него своих собственных денег и привлеченных плановых депозитов недостаточно, то кредит он будет выдавать из чужих заемных средств или просто из чужих денег.

Невозвращение же кредита обернется неисполнением требований клиентов, а это уже означает актуальное банкротство кредитного учреждения со всеми вытекающими отсюда арбитражами и очередями кредиторов. Поэтому банки в соответствии с Инструкцией ЦБ от 26 марта 2004 г. № 254-П и проводят жесткую оценку финансового состояния заемщика на предмет создания надлежащего резерва по выдаваемой ссуде.

Кредитный потолок

Резерв может принимать значения от 1 до 100% от выданной ссуды, и цифра эта зависит от финансового положения фирмы-кредитополучателя. Размер созданного резерва уменьшает собственный капитал банка, а от величины последнего, в свою очередь, зависит максимальный размер кредита, который тот может выдать отдельно взятому заемщику. Предельный объем кредита не может превышать 25% величины собственного капитала финансовой организации.

В силу залога кредитор по обеспеченному им обязательству (залогодержатель) имеет право в случае его неисполнения получить удовлетворение из стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами должника, за изъятиями, установленными законом (ст. 334 ГК РФ).

С калькулятором

Рассмотрим пример. Итак, собственный капитал банка равен 1 млрд. рублей. Организация обратилась за получением кредита в размере 100 млн. рублей. В зависимости от финансового состояния заемщика резерв может быть равен 1%, 21% или, например, 100%. То есть собственный капитал может быть уменьшен на 1 млн., 21 млн. или 100 млн. соответственно. В последнем случае максимальный размер ссуды по любому заемщику может быть равен не более (1 000 000 000 - 100 000 000) × 25% = 225 000 000 руб. Значит, если у банка уже есть выданные займы на сумму, например, 250 млн. руб., то он вынужден будет требовать их погашения от заемщиков до размера не менее 225 млн. руб. Что скажут клиенты о таком кредитном учреждении? А скажут они одно - банк ведет нерентабельную и рискованную кредитную политику, несвоевременно исполняет требования ЦБ РФ, а, значит, жить ему осталось недолго. Следовательно, нужно немедленно оттуда бежать.

Размер залога

Поэтому любой банк скрупулезно выбирает заемщика, дабы кредитовать его с минимальным риском и формированием минимально возможного резерва - вне зависимости от субъективного отношения банкиров к потенциальному клиенту. Естественно, за соблюдением нормативов неусыпно следит ЦБ РФ в лице своих надзорных подразделений. Ключевым моментом для определения возможности выдачи кредита служит оценка его залогового обеспечения.

Напомним, что согласно п. 1 ст. 334 ГК РФ кредитор по обеспеченному залогом обязательству имеет право в случае неисполнения должником последнего получить возмещение из стоимости заложенного имущества преимущественно перед другими кредиторами лица, которому принадлежит это имущество, за изъятиями, установленными законом. Обратите внимание, что если иное не предусмотрено договором, залог обеспечивает требование в том объеме, какой оно имеет к моменту удовлетворения, в частности, проценты, неустойку, возмещение убытков, причиненных просрочкой исполнения (ст. 337 ГК РФ).

Итак, вернемся к залоговому обеспечению. Чем оно больше, тем лучше, и если даже вдруг заемные средства вернуть не удастся, то реализованный залог с лихвой покроет издержки банкиров по его продаже.

Отсюда и требование - в идеале обеспечение должно составлять не менее чем 120-130% от суммы выдаваемого кредита. Кроме этого, предполагаемый предмет залога должен быть застрахован от любых сюрпризов, которые могут привести к потере его срочной ликвидности. К слову, это требование является одним из важнейших условий кредитного договора.

Недоступный залог

Снижение стоимости недвижимости, которая выступает в качестве обеспечения по кредиту, имеет противоречивую основу. Для владельца данного залога конечно имеется высокий риск, ведь в крайнем случае банк может залог и «отобрать». В то же время, как показала последняя практика, многие кредитные организации, которые хотели наложить взыскание на обеспечение по займу, потерпели фиаско. Им так и не удалось компенсировать потери по выданным займам. Проблемы заключались в кредитных договорах, многие положения которых у большинства банков весьма схожи. Эксперты опасаются, что подобные прецеденты могут принять массовый характер.

Предмет залога

Сегодня, во время тяжелейшего финансового кризиса, не все ценности сохранили свою стоимость. Наиболее характерный пример - это стремительно дешевеющая недвижимость, которая раньше была всегда в цене. Собственно говоря, вообще непонятно, сколько она на самом деле стоит и кто будет в состоянии ее купить за предложенную цену. А ведь недвижимость - это наиболее распространенный предмет залога при получении банковского кредита. Так было всегда, поскольку, во-первых, она постоянно дорожала, что успокаивало банкиров - дескать, основная сумма долга уж точно вернется. Во-вторых, на данный актив очень просто наложить обременение по реализации - достаточно внести соответствующие записи в документы о праве собственности на объект недвижимости. Сделать это, к примеру, с партией импортных спортивных костюмов совершенно невозможно.

По простоте обременения с недвижимостью могут сравниться только транспортные средства, где соответствующие ограничения на отчуждения легко закрепить. Правда, этот актив со временем не дорожает, а, напротив, стремительно падает в цене. А теперь представьте себе, что предмет залога вдруг двукратно подешевел? Разберемся, как могут развиваться события в данном случае.

Источник информации

Откуда же банкиры узнают о том, что залоги их кредиторов уже практически ничего не стоят? (Кроме, разумеется, средств массовой информации, на мнение которых опираться ненормативно). Оказывается, такие сведения им может предоставить отчетность коммерческой организации, регулярно предоставляемая в банк для того, чтобы тот рассчитывал специальные коэффициенты, характеризующие финансовое состояние заемщика. Стандартный кредитный договор предусматривает ежеквартальное представление некоторых форм бухгалтерской отчетности с отметкой об их принятии ИФНС. По бухгалтерскому балансу специалисты кредитного отдела отслеживают состояние активов и обязательств организации, по отчету о прибылях и убытках они могут судить о тенденциях в изменении уровня рентабельности деятельности компании, по другим формам они могу отследить динамику изменения денежных потоков.

Теперь перейдем к тем активам, которые чаще всего и становятся предметом продуктивного залога, а именно к недвижимости и крупным производственным механизмам - основным средствам коммерческих организаций.

Переоценка ценностей

Коммерческая организация может не чаще одного раза в год (на начало отчетного года) переоценивать группы однородных объектов основных средств по текущей (восстановительной) стоимости. Об этом говорит нам п. 15 ПБУ 6/01, утвержденного приказом Минфина РФ от 30 марта 2001 г. № 26н «Об утверждении положения по бухгалтерскому учету «учет основных средств» ПБУ 6/01».

В Методических указаниях по бухгалтерскому учету основных средств, утвержденных Приказом Минфина России от 13 октября 2003 г. № 91н, подробно изложен порядок переоценки ОС и дано понятие текущей (восстановительной) стоимости. Под последней понимается сумма денежных средств, которая должна быть уплачена организацией на дату проведения переоценки в случае необходимости замены какого-либо объекта. Согласно этим методическим указаниям, при определении стоимости объекта может быть использована следующая информация:

• данные на аналогичную продукцию, полученную от организаций-изготовителей;
• сведения об уровне цен, имеющиеся у органов государственной статистики, торговых инспекций и организаций;
• сведения об уровне цен, опубликованные в средствах массовой информации и специальной литературе;
• оценка бюро технической инвентаризации;
• экспертные заключения о текущей (восстановительной) стоимости объектов ОС.

Таким образом, можно считать, что налогоплательщику предоставлена возможность дать объективную оценку своим активам, практически оценив их по рыночной стоимости. Это конечно правильно, но для организации-заемщика не очень хорошо, поскольку переоцениваются как раз объекты, находящиеся в залоге у банка. Поэтому подумайте - а так ли нужно утверждать альтернативу переоценке активов в учетной политике организации в период столь жесткого финансового кризиса? Ведь Положение 6/01 дает право, но не утверждает обязанность.

Максимальный размер кредита не может превышать 25% величины собственного капитала кредитной организации.

Залог, да не тот

Итак, посмотрим, что же происходит, когда залог действительно обесценивается, и обе стороны - банк и заемщик - признают это как свершившийся факт.

Сначала кредитное учреждение поверит, хватает ли залогового обеспечения, чтобы не пересматривать сумму резерва по выданному кредиту в сторону ее увеличения - с 1 до 100%, например. Если сделать это все-таки придется, то банк должен посмотреть, насколько сильно в этом случае «страдают» основные банковские показатели, и не придется ли дробить ранее и возвращать ранее выданные кредиты. Банк будет вынужден так поступить, иначе «За неоднократное нарушение нормативов и предписаний ЦБ РФЕ» у него просто отзовут лицензию.

Если такой результат предсказуем, то банк предложит следующее: вернуть сумму выданного кредита досрочно в связи со сложившимися форс-мажорными обстоятельствами. Является ли обесценение предмета залога форс-мажором? Такой пункт наверняка записан в кредитном договоре, поэтому деньги придется вернуть досрочно. В противном случае банк подаст в суд - ведь свои интересы для него важнее.

«Нарастить» обеспечение

Банк также может предложить заемщику увеличить сумму залога и таким образом покрыть его дефицит. Тут уже заемщику предстоит решать - стоит ли мобилизовать дополнительные ресурсы, и есть ли они у него вообще? Скорее всего, и кредитную, и коммерческую организацию ждет арбитраж, а при наличии соответствующего пункта в договоре заемщика и банка судьи примут сторону последнего. В свою очередь это приведет к заверению ваших отношений с финансовой организацией. Кредитное учреждение тем самым страхуется от невыполнения всех необходимых мер по возврату выданного кредита, и даже при его невозврате в случае признания должника банкротом по суду сможет преспокойно списать долг на расходы, не увеличивая свой собственный невозвратный кредитный портфель и не портя свои нормативы.

Можно, и даже нужно

Возникает вопрос: а может ли банк самостоятельно пересчитать стоимость залога при его очевидном изменении в сторону уменьшения? На наш взгляд, именно так и произойдет, поскольку в функции кредитного комитета входит не только первоначальная оценка финансового состояния заемщика на этапе принятия решения о выдаче кредита, но и дальнейшее наблюдение за финансовым состоянием клиента в процессе кредитования и возврата долга.

Тут очень кстати всплывает еще один пункт кредитного договора, не являющийся никоим образом форс-мажором. Он предусматривает досрочный возврат кредита при определенном ухудшении финансового состояния заемщика, масштабы которого определены договором. Снижение стоимости активов, особенно если они являются предметом залога - очевидный повод для принятия подобного решения. Разумеется, последнее тоже можно оспаривать в арбитражном суде. В этом случае недавним партнерам придется запастись максимально подробными расчетами и оценками предмета того самого вожделенного предмета залога, который еще вчера казался таким надежным и ликвидным.

Дмитрий Васильев

Екатерина Чумаевская, заместитель директора департамента розничного бизнеса ОАО МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК

На фоне последних событий банки уже не предлагают долгосрочные кредиты. Нельзя сказать, чтобы кредитные организации полностью свернули программы кредитования. Они придерживаются ранее выбранных стратегий, просто более четко их формулируют, концентрируясь на наиболее интересных сегментах. В частности МКБ ориентируется на Small and Middle Enterprises (SME), то есть на малый и средний бизнес. При этом к первой категории банк относит фирмы с объемом годовой выручки до 180 млн. рублей, а ко второй - до 1 млрд. рублей. Таким образом, кредитное учреждение четко обозначило сегмент, на финансирование которого готово выделить средства.

Как и в целом в банковской сфере, стоимость привлечения ресурсов для МКБ возросла, как следствие, произошло увеличение ставок в сегменте малого и среднего бизнеса в среднем на 4-5 пунктов. Сроки кредитования при этом сократились до двух лет. Впрочем, это вполне закономерные корректировки, поскольку докризисных предложений на рынке сейчас вообще нет. Ведь любой банк планирует собственную доходность, эффективность и собственную цену привлечения и выдачи. Если делать это себе в убыток, то рано или поздно коммерческая организация придет в упадок.

Система работы с заемщиками также претерпела некоторые изменения. Например, МКБ отказался от кредитов на бизнес с оформлением на физическое лицо, теперь открытие расчетного счета по кредитам в суммах от 1 млн. рублей обязательно.

Хотя в целом можно сказать, что основные критерии оценки заемщиков остались прежними. Например, сохранились следующие обязательные условия: местонахождение бизнеса заемщика - только в регионах присутствия банка, обязательный выезд на место ведения бизнеса с целью проведения полного анализа финансово-хозяйственной деятельности, проверки наличия и оценки залогового обеспечения. Потенциальные заемщики это:

• юридические лица или ИП;
• срок официальной регистрации не менее трех месяцев и фактического ведения бизнеса не менее шести месяцев.

Потенциальные заемщики это, как правило, предприятия сферы потребления - торговые фирмы, поставщики услуг, производственные компании - средние и малые компании.

В качестве обеспечения по кредиту принимаются в равной мере как активы самого предприятия-заемщика, так и активы третьих лиц. Безусловно, в сегодняшних нестабильных условиях обеспечение по договору также тщательно оценивается банком. При расчете и установлении лимитов кредитования изначально банк ориентируется на реальные поступления от выручки и реальную прибыль предприятий, которые будут являться источниками погашения задолженности перед банком.

С момента поступления кредитной заявки в банк до момента предоставления кредита внутренним регламентом банка установлен срок до семи календарных дней. При первоначальном обращении потенциальный заемщик предоставляет пакет документов, в который входят: заявка на кредит, содержащая параметры предполагаемой кредитной сделки, и описание возможного залогового обеспечения. Поступившая кредитная заявка рассматривается службой безопасности банка, затем поступает к кредитному специалисту, который оперативно связывается с потенциальным заемщиком и согласовывает выезд к клиенту для проведения финансового анализа. Оформленное кредитным специалистом заключение о возможности кредитования выносится на рассмотрение уполномоченным лицам по принятию кредитных решений и, в случае согласования параметров кредитования, предоставляется кредит.

Сергей Зобов, менеджер проекта Loans.Cbonds

Сегодня сам факт получения средств в той или иной форме можно считать большим достижением и успехом компании-заемщика. Многие банки устанавливают запретительные ставки, анализ которых потерял всякий смысл. Понятие «кредит на выгодных условиях» фактически перестало существовать, поскольку любой кредит на «разумных» условиях можно считать выгодным. Например в декабре одна из крупнейших российских государственных компаний привлекла кредит в государственном же банке под процентную ставку MosPrime + 4%. MosPrime - (Moscow Prime Offered Rate) это усредненная процентная ставка межбанковского кредитного рынка, по которой банки занимают рублевые кредитные средства, внутренний российский показатель, аналог зарубежного LIBOR. Так вот данный показатель находился на уровне 20%, то есть компания привлекла займ по ставке 24%. Если на таких условиях выдаются кредиты крупнейшим российским организациям, чья платежеспособность не вызывает сомнений, что уж говорить о менее солидных заемщиках. Впрочем, какие либо ориентиры для малого и среднего бизнеса в принципе потеряны. Все определяется наличием средств у конкретного банка и его желанием кредитовать конкретного заемщика. Таким образом, кредитный рынок превратился из рынка заемщиков в рынок кредиторов. Теперь последние крайне осмотрительно выбирают контрагентов, с которыми хотят работать, и предлагают соответствующие их представлениям о клиенте условия.

Необходимо также сказать об объемах привлечения средств. Дело в том, что рынок прямых кредитов не является публичным, поэтому и данные по его объемам не доступны. В то же время сделать необходимые выводы можно по рынку синдицированных кредитов, который является промежуточной ступенью между рынком прямого кредитования и рынком долговых бумаг, и полностью публичен. По информации портала Loans.Cbonds.info за декабрь и половину января в России завершено привлечение синдицированных кредитов на сумму около 870 млн. долларов США, притом что среднемесячный показатель привлечений в 2008-м г. составлял около 4.5 млрд. долларов. Другими словами, сегмент синдицированного кредитования сократился в последние месяцы в разы, и эту закономерность можно с большой долей уверенности экстраполировать и на прямые кредиты.

Альтернативных вариантов привлечения средств становится все меньше. Это суровая реальность наступившего года.

Для большинства средних и малых компаний остаются такие способы, как продажа части бизнеса или привлечение средств акционеров. Также определенные надежды возлагаются на такие международные институты, как Европейский банк реконструкции и развития и Международную финансовую корпорацию, которые продолжают свою кредитную деятельность и в период кризиса. Для крупных компаний основной альтернативой на данный момент является государственная помощь, а также вексельные программы и программы биржевых облигаций.

Оценивая перспективы кредитного рынка, мы ожидаем, что уже во втором полугодии 2009 г. начнется постепенное «размораживание» межбанковских отношений, что приведет к постепенному восстановлению кредитных механизмов. В любом случае, ни одна экономика не может существовать без кредитных средств. А когда есть спрос, будет и предложение. Вопрос лишь в его форме.

Смотрите также:

1.3. Развитие законодательства об ипотеке и ипотечном кредитовании в современной России. … Подтвердил Закон об ипотеке и то, что ипотека может возникать как в силу договора, так и на основании фе-дерального закона .

С другой стороны, от оценки залога зависит величина кредита : чем меньше залог , тем меньше кредит . Следует также отметить, что в Законе «Об ипотеке » содержится абсо-лютно новое для российского законодательства положение о том...

Основными законода-тельными актами в этой области являются: Гражданский Кодекс Российской Федерации; Федеральный Закон «Об ипотеке (залоге недвижимости )» от 16 июля 1998 г. № 102-ФЗ; Закон РФ «О залоге» от 29 мая 1992 г...

Нормы, регулирующие ипотеку , содержатся не только в ФЗ “Об ипотеке ”, но и в ГК РФ. Согласно п.2 ст.334 ГК РФ общие правила Кодекса о залоге применяются к ипотеке лишь в случаях, когда самим ГК РФ или законом “Об ипотеке ” не установлены иные правила.

Ипотека – это кредит , полученный под залог недвижимости . … В июле 1995 года Госдума приняла в первом чтении проект Федерального закона “Об ипотеке (залоге недвижимости )”.

Именно в таком определении слово ипотека вошло в Федеральный закон от 16 июля 1998 года N 102-ФЗ «Об ипотеке » . В современной правовой доктрине различают ипотечное коммерческое кредитование под залог жилых помещений, когда, например...

Бизнес, инвестиции, право. Ипотека и ипотечный кредит . … Подтвердил Закон об ипотеке и то, что ипотека может возникать как в силу договора, так и на основании фе-дерального закона .

Федеральный закон «Об ипотеке (залоге недвижимости )». В этом законе подробно урегулированы вопросы, связанные с обращением взыскания на недвижимость. Закон РФ «О международном коммерческом арбитраже».

В современной России система ипотечного кредитования находится в стадии становления. Введенный в 1998 году в действие Федеральный закон «Об ипотеке » (залоге недвижимости ), как, впрочем, и многие другие новые законы , поставил перед участниками рынка недвижимости...

Раздел: Экономика: бизнес, финансы, инвестиции. После того, как вы получили ипотечный кредит и успешно приобрели долгожданное имущество, на эти средства, приходит погашения кредита. … В главе 7 Закона «Об ипотеке » сказано

Преодолев вето Президента РФ Федеральное собрание РФ приняло Федеральный Закон , подписанный Президентам РФ 21 июля 1998 г. «Об ипотеке (залоге недвижимости )».*

Гражданский кодекс существенно развил правовое регулирование закона , посвятив ему около 30 статей, и закон РФ "Об ипотеке " (от 24 июня 1998 г.) действует в части, не противоречащий ГК РФ. Подобно другим способам обеспечения, залог без основного обязательства...

28 февраля 1996 года вышел Указ Президента РФ “О дополнительных мерах по развитию ипотечного кредитования ”. 9 июля 1998 года Советом Федерации одобрен Федеральный закон “Об ипотеке (залоге недвижимости )”.

Залогодержа-тель по договору об ипотеке имеет право на предъявление виндикационного иска, даже не смотря на то, что предмет ипотеки не находился и не должен был находиться у него (п.3 ст.33 Закона об ипотеке ).

Ипотека : условия кредитования . Погашение кредита при ипотеке . … Ипотека и ипотечный кредит . … Подтвердил Закон об ипотеке и то, что ипотека может возникать как в силу договора, так и на основании федерального закона .

ГК предусматривает дополнение норм о залоге положениями закона об ипотеке (п.2 ст.334 ГК) и Закона о регистрации прав на недвижимость . … 2. До принятия закона об ипотеке залог недвижимого имущества регулируется нормами ГК.

Залог земельных участков (ипотека ) регулируется земельным и гражданским законодательством, а также специальным Федеральным Законом «Об ипотеке (залоге недвижимости )» 1998 г.

Правовое пространство России в области иностранных инвестиций составляют федеральные законы «О залоге » и «Об ипотеке ». Закон «Об ипотеке » дополняет закон «О залоге » применительно к долгосрочным кредитам .

Советская власть отменила собственность на землю, что прекратило существование ипотеки . Новый виток в развитии ипотеки был дан в начале 90 – х гг. после принятия “Закона об ипотеке ”. Стали появляться первые ипотечные банки.

В соответствии со ст. 334 ГК РФ залог земельных участков, предприятий, зданий, сооружений, квартир и другого недвижимого имущества (ипотека ) регулируется законом об ипотеке . Федеральный закон «Об ипотеке (залоге недвижимости ...

Последние добавления:

По разным причинам начальная продажная стоимость, установленная судом, может быть уже не актуальной к дате торгов. Экономический кризис 2008-2009 гг. повлек уменьшение стоимости квартир в ряде регионов на 20-25%. В ряде случаев сам предмет залога подлежит быстрому износу или повреждается в результате хранения. Или в 2008г. при передаче функций Российского фонда федерального имущества в Федеральное агентство по управлению государственным имуществом около пяти месяцев торги не проводились.
Можно ли изменить начальную стоимость предмета залога после вступления решения суда в силу, и как это сделать?
Во-первых, следует отозвать исполнительный лист, чтобы не допустить вторичных торгов. Целесообразно сделать это по схеме окончания исполнительного производства в связи с возвратом листа по заявлению взыскателя (ст.46, 47 Закона об исполнительном производстве), что оставляет взыскателю право предъявить лист повторно (чего нельзя сделать при отказе взыскателя от взыскания и прекращении исполнительного производства (ст.43 указанного закона)).
Далее, пожалуй, единственным установленным инструментом изменения начальной цены является обращение в суд с заявлением об изменении способа и порядка исполнения решения суда. Одним из сомнительных выходов из ситуации является изменение по вновь открывшимся обстоятельствам, но в этом случае цена должна была быть неактуальной уже на момент вынесения решения суда, и стороны об этом объективно не должны знать, что представляется не всегда оправданным: цена могла действительно измениться за время исполнительного производства.
Итак, ст.324 АПК РФ, ст.434 ГПК РФ предусматривает при наличии обстоятельств, затрудняющих исполнение судебного акта, право суда по заявлению взыскателя, должника или пристава изменить способ и порядок его исполнения.
Однако судебная практика арбитражных судов по изменению цены данным способом повсеместно отрицательна.

Показательно постановление ФАС Московского округа от 25 октября 2006г. NКГ-А40/9578-06, которым установлено:
"Однако обжалуемое определение от 24 июля 2006 года по существу изменяет решение от 8 октября 2004 года, а не порядок его исполнения. Так, согласно пункту3 статьи350 Гражданского кодекса Российской Федерации начальная продажная цена заложенного имущества, с которой начинаются торги, определяется решением суда в случаях обращения взыскания на имущество в судебном порядке либо соглашением залогодержателя с залогодателем в остальных случаях. Изменение решения суда возможно только посредством его пересмотра в апелляционном и кассационном порядках, в порядке надзора, по вновь открывшимся обстоятельствам".

Ряд судов общей юрисдикции полагает, что механизм торгов, установленный в законодательстве, гарантирует взыскателю все нюансы изменения цены. Однако это не так. Порой стоимость имущества падает на 30-50%, даже на 90% (зачастую ввиду ошибки оценщика). В этом случае установленная "скидка" в 25% не отражает реального положения вещей и принятие такого объекта на баланс нарушает права взыскателя.
"Нормальным" исполнением решения суда является, по нашему мнению, все же продажа с торгов, а не оставление за собой, и если продать с торгов имущество нельзя (например, отсутствуют заявки на вторые торги), то это и есть обстоятельство, затрудняющее исполнение решения.
Отметим, что практика судов общей юрисдикции в данном случае положительно воспринимает данную логику, изменяет решение и во многом помогает взыскателю и должнику погасить долг путем продажи имущества с торгов.
Для обоснования своей позиции при предъявлении заявления об изменении порядка и способа исполнения решения суда следует доказать факт уменьшения цены более чем на 15%. Например:
- конструктивное повреждение объекта;
- отсутствие заявок на вторые торги;
- представление данных Минэкономразвития России или органов статистики о средней цене на данные предметы (например, недвижимое имущество) в данной местности;
- проведение новой оценки.
Если же этот способ не проходит, можно либо подождать роста цен, либо оставить предмет залога за собой и, например, сдавать в аренду, использовать иным образом.
По нашему мнению, подлежит изменению либо судебная практика, либо установленный законом механизм двухступенчатых торгов с максимальным уменьшением цены на 25%, в частности, следует предусмотреть третьи, четвертые, пятые торги... Практика торгов на понижение, известная как "голландский аукцион", имеет право на жизнь и в России, однако при отсутствии действенной прозрачной системы торгов может породить злоупотребления.

Еще по теме Изменение стоимости предмета залога после вступления решения суда в силу:

1. О регистрации уведомлений о залоге движимого имущества и об обращении взыскания, наложении ареста на движимое имущество
2. 4.11. Проблемы начальной продажной стоимости предметов залога. Актуализация стоимости. Ликвидационная стоимость. Изменение начальной продажной стоимости после вступления в силу решения. Недостоверная оценка оценщика, возмещение убытков за счет оценщика
3. Изменение стоимости предмета залога после вступления решения суда в силу
4. Формы и виды обеспечения возвратности банковских ссуд.
5. Постановление Пленума Высшего Арбитражного Суда РФ от 24 марта 2005г. № 11 "О некоторых вопросах, связанных с применением земельного законодательства"
6. § 3. Правовое регулирование отдельных инвестиционных договоров и соглашений
7. 3. Применение судебной практики судами общей юрисдикции
8. § 2 Требования, учитываемые при проведении процедур банкротства.

- Авторское право - Адвокатура - Административное право - Административный процесс - Антимонопольно-конкурентное право - Арбитражный (хозяйственный) процесс - Аудит - Банковская система - Банковское право - Бизнес - Бухгалтерский учет - Вещное право - Государственное право и управление - Гражданское право и процесс - Денежное обращение, финансы и кредит - Деньги - Дипломатическое и консульское право - Договорное право - Жилищное право - Земельное право - Избирательное право - Инвестиционное право - Информационное право - Исполнительное производство - История государства и права - История политических и правовых учений - Конкурсное право - Конституционное право - Корпоративное право - Криминалистика - Криминология -